Драгоценные металлы начали прошлую неделю достаточно позитивно, а вот завершили её существенными потерями. Стоимость наиболее активно торгуемых февральских фьючерсов на золото снизилась до ценового уровня 1165.17$ за унцию (- 23.82$), а фьючерсы на серебро подешевели до 15.40$ за унцию (- 0.80$). Изначально снижение было обусловлено техническими факторами, но в ходе торгов, в ценовую динамику металлов вмешались и фундаментальные факторы. После того, как ОПЕК объявил о своём решении сохранить прежние объёмы добычи нефти, опасения роста инфляции снизились, что привело к падению спроса на золото, с помощью которого обычно хеджируют инфляционные риски. К тому же, и данные по индексу потребительских цен в еврозоне и в Германии (где показатель снизился до 5-летнего минимума) подтвердили, что инфляция всё ещё остаётся на низком уровне. На этом фоне котировки металлов возобновили падение, достигнув на исходе торгов вышеназванных целевых уровней. Кроме того, как стало известно, по итогам состоявшегося 30.11.2014 референдума в Швейцарии, граждане страны отвергли поставленное на голосование предложение об увеличении золотого запаса и переводе его на территорию страны. Учитывая, что в последнее время, предложение об увеличении золотого запаса Швейцарии на 1500 тонн было одним из основных драйверов роста на рынке драгоценных металлов, теперь, можно ожидать резкое падение стоимости металлов.
Наши рекомендации по движению драгоценных металлов на понедельник.
Обвальное падение золота на торгах в пятницу и на открытии сегодняшних торгов в Азии, в очередной раз, изменило положение металла относительно его основных уровней поддержек и сопротивлений. Ближайшее краткосрочное сопротивление для него находится сейчас на ценовом уровне 1158$ за унцию. Пробой этого сопротивления, при движении наверх, возобновит подъём металла к ценовым уровням – 1161$, 1170$ и 1175$ за унцию. Ближайшая поддержка для золота расположилась на ценовом уровне – 1143$. Если она будет пройдена, станет возможным дальнейшее снижение золота к целевому уровню - 1132$ за унцию.
В нашем прогнозе на понедельник предполагаем – завершение снижения металла на текущих ценовых уровнях, а затем –возобновление подъёма стоимости золота, к вышеназванным целевым уровням сопротивлений.
Котировки серебра также продемонстрировали на торгах в пятницу и на ранних торгах в понедельник активную нисходящую динамику. В результате, ближайшее краткосрочное сопротивление для него теперь находится на ценовом уровне 15$ за унцию. Если возобновится движение наверх, и это сопротивление будет пробито, металл может подняться выше, к целевому уровню – 15.40$ и к уровню дневного разворота 15.68$ за унцию. Ближайшая поддержка для серебра расположилась на отметке – 14.50$ за унцию. Если котировки преодолеют её, снижение продолжится далее, к ценовым уровням 14.38$ за унцию и ниже.
В нашем прогнозе на сегодня также предполагаем – завершение снижение металла в районе текущих ценовых уровней, а затем - возобновление подъёма к вышеназванным целевым уровням сопротивлений.