Рынок драгоценных металлов начал новую неделю довольно слабой динамикой. Цены на золото упали к уровню 1323$ за унцию и далее, до конца дня торговались в узком 10-долларовом диапазоне. При этом меняется настрой рынка. Вслед за выходом последней позитивной макроэкономической статистики из США, вероятность повышения ставки ФРС в текущем году выросла на 44%. Это негативно для инвесторов, вкладывающих капитал в золото. Более высокая процентная ставка приведёт к укреплению доллара и снижению стоимости металла. Кроме того, уменьшение рисков, связанных с референдумом в Великобритании и улучшение статистики по занятости в США спровоцировали рекордный рост фондовых рынков, вследствие чего инвесторы в погоне за более высокой доходностью направили потоки инвестиций на покупку акций. В результате, спрос на золото упал.
К тому же, технические факторы в данный момент неблагоприятны для металла. После того как золото сформировало сильный сигнал разворота – «двойную вершину» в районе отметки 1375$, «быки» начали фиксировать прибыли и закрывать сделки на покупку металла. Это подтвердили данные Отчёта Комиссии по торговле товарными фьючерсами за прошлую неделю, продемонстрировавшие снижение совокупной чистой позиции на покупку золота с 315960 до 297460 контрактов. Ослабление позиций покупателей вызвало коррекцию стоимости металла. От достигнутого максимума цены начали снижаться, однако до настоящего времени коррекционный откат всё ещё относительно неглубок, а нисходящий импульс (как это показала динамика вчерашних торгов) ослабевает. Тем не менее, краткосрочные перспективы предупреждают о сильной вероятности дальнейшего снижения цен и формирования полномасштабного отката. По состоянию на сегодняшнее утро ближайшее значимое сопротивление для золота проходит по уровню дневного разворота – 1333$ за унцию. Пробой этого сопротивления при движении наверх, продолжит подъём металла к следующим целям – 1344$; 1347$ и 1358$ за унцию. Ближайшая поддержка для золота расположилась на ценовом уровне – 1322$. Если она будет пройдена, станет возможным дальнейшее снижение металла к целевым уровням: 1316$; 1306$ и 1300$ за тройскую унцию. В нашем прогнозе на вторник предполагаем – завершение боковой коррекции вблизи ценового уровня 1332$, а затем, разворот котировок золота на новое снижение к вышеназванным целевым уровням поддержек.
Владимир Сивашов, аналитик MaxiMarkets