Наблюдавшееся на торгах в понедельник ослабление доллара США относительно остальных ведущих мировых валют после очередной неожиданной новости, связанной с Брекситом, представляется мне недостаточно обоснованным с фундаментальной точки зрения. Кроме этого, в сегменте EM продолжается постепенное ослабление национальных валют относительно американского доллара, что указывает на дальнейшее перетекание капиталов из этих стран обратно в Америку. Данный процесс будет близок к своему логическому концу только после панических настроений (финальная стадия), что мы к сегодняшнему дню наблюдали только на рынке Аргентины.
Ожидаемое на этой неделе заседание Банка Англии оставит процентную ставку неизменной. В то же время на заседании ФРС в конце сентября, а осталось до этого момента две недели, регулятор в очередной раз увеличит ставку, что приведёт к ещё большей дифференциации монетарных политик регуляторов. Не прояснена и ситуация с очередной эскалацией торговых противоречий между США и Китаем. В этих условиях предполагать ослабление американской валюты в среднесрочном плане представляется излишне рисковым занятием.
Сегодня из экономической статистики можно выделить данные по рынку труда в Великобритании. В случае сильной статистики британский регулятор может в своих комментариях по итогам ближайшего заседания в четверг продемонстрировать ястребиные интонации. Это поддержит котировки британской валюты, которая в последние недели неоднократно выступала в авангарде наступления на доллар. Одновременно с этим, могу лишь ещё раз повторить свою позицию, что период укрепления доллара США ещё не завершён.
Продолжение негативной динамики кросс-курсов американского доллара сегодня не прогнозируется. Более того, на торгах ожидается постепенное восстановление утраченных в понедельник позиций.
EUR/USD
Неожиданное сообщение о том, что сделка по Брекситу может быть заключена в течение нескольких недель, озвученная переговорщиком от ЕС Мишелем Барнье, привела котировки в область выше верхней границы среднесрочного канала. На утро вторника пара EUR/USD находится в районе выше отметки 1.1600.
Сегодня прогнозируется возврат котировок во внутреннюю область канала. Этому будет способствовать постепенное восстановление позиций долларом США. Тем более, что через 2 недели состоится заседание ФРС, по итогам которого дифференциал монетарных политик американского регулятора и его европейского коллеги ещё больше вырастет.
Зона поддержки присутствует в диапазоне 1.1525-1.1545 (зелёный овал на графике).
Сопротивление находится в районе 1.1640-1.1665 (красный овал).
GBP/USD
Британский фунт в понедельник возглавил наступление на доллар. Причиной этого стало очередное сообщение, связанное с оптимистичным высказыванием Мишеля Барнье по поводу высокой вероятности заключения в ближайшие несколько недель соглашения по Брекситу между Великобританией и ЕС. Котировки пары EUR/USD выстрелили на 100 пунктов вверх и преодолели отметку 1.3000. Таким образом, в течение последних недель наблюдается одна и та же картина, когда очередная оптимистичная новость по Брекситу (а реальной информации у рынков до сегодняшнего дня нет) приводит к выстрелу цен вверх. После этого в течение нескольких последующих сессий происходит возврат цен к предыдущим уровням. На основании этого, можно предположить, что подобная картина будет наблюдаться и на текущей неделе. Конечно, стоит иметь ввиду, что в четверг состоится заседание Банка Англии, которое может повлиять на динамику котировок.
Сегодня, на волне вчерашнего оптимизма, будут наблюдаться попытки подобраться к отметке 1.3100. Однако в районе 1.3080-1.3120 присутствует сильное сопротивление. Именно этот диапазон выступал в качестве поддержки в период с 28 июня по 2 августа этого года, что указывает на его проторгованность и, как следствие, силу. Прогнозируется постепенное сползание котировок к верхней границе среднесрочного канала, расположенного около отметки 1.2970.
Зона поддержки не изменилась и по-прежнему присутствует в районе 1.2970-1.2995 (зелёный овал на графике).
Сопротивление находится в области 1.3080-1.3120 (красный овал).
USD/JPY
Ход торгов парой USD/JPY в понедельник подтвердил прогноз, согласно которой наблюдаемая конвергенция между локальными минимумами и соответствующими им значениями осциллятора RSI указывала на вероятность укрепления доллара США относительно японской валюты. Котировки достигли сопротивления в районе отметки 111.50, после чего наступила стабилизация.
Сегодня прогнозируется вялая торговля и постепенное снижение цен. Целью движения является возврат котировок к 200-периодической EMA.
Зона поддержки находится в диапазоне 110.90-111.10 (зелёный овал на графике).
Сопротивление присутствует в районе 111.70-111.80 (красный овал).
USD/CHF
Аналогично ситуации с предыдущей парой USD/JPY, в паре USD/CHF сработала конвергенция между локальными минимумами 31 августа и 7 сентября и соответствующими им значениями RSI. Котировки выросли до сопротивления около отметки 0.9750, сформировав фигуру технического анализа «двойное дно». Логично было бы прогнозировать дальнейшее ростовое движение с целью достижения отметки 0.9800, однако, цены не смогли пробить линию шеи фигуры, что указывает на вероятность коррекционного движения котировок вниз в район поддержки, расположенной в диапазоне 0.9690-0.9710 (зелёный овал на графике).
Сопротивление сегодня присутствует в диапазоне 0.9745-0.9760.
