Фондовые индексы и доллар продолжили падать в четверг после того как в среду ФРС повысила процентные ставки. Руководители ФРС единогласно решили повысить ключевую ставку до диапазона 2,25%-2,5%. Вместе с тем центральный банк заявил о возможном замедлении темпов ужесточения денежно-кредитной политики в следующем году.
На пресс-конференции председатель ФРС Джером Пауэлл сказал, что, по мнению руководителей центрального банка, в следующем году экономика будет достаточно сильной, чтобы ставки можно было повысить дважды. Ранее ФРС планировала 3 повышения ставки в 2019 году и еще 2 повышения в 2020 году.
Доллар США значительно снизился на этой неделе. В четверг индекс доллара DXY, который отслеживает курс американской валюты против корзины из 6 других основных валют, упал до 8-недельного минимума, снизившись к отметке 95.73. В начале европейской сессии в пятницу фьючерс на индекс DXY торгуется с повышением (вблизи отметки 96.06), однако, давление на доллар сохраняется.
Министр финансов США Стивен Мнучин попытался успокоить инвесторов, заявив, что реакция рынков на итоги последнего заседания ФРС была чрезмерной. "Я думаю, мы явно находимся в ситуации, в которой рынок чрезмерно отреагировал на заявления ФРС", - сказал Мнучин. По его словам, центральному банку, возможно, вовсе не придется повышать ставки в следующем году, если инфляция останется низкой.
Тем не менее, пессимизм инвесторов сохраняется. ФРС продолжает сокращать свой баланс и повышать ставки, но в политических и торговых отношениях США с Китаем сохраняется напряженность.
Распродажи на фондовых рынках привели к резкому укреплению иены и евро, являющимися валютами фондирования.
Евродоллар укреплялся с начала недели, достигнув в четверг локального максимума 1.1485. Однако, в пятницу пара EUR/USD снижается. Инвесторы фиксируют прибыль в конце недели и закрывают позиции перед длинными выходными в связи с празднованием католического Рождества в начале следующей недели.
Из новостей на сегодня следует обратить внимание на публикацию (в 13:30 GMT) целого блока важных макро данных из США, среди которых - данные по ВВП (финальный релиз), которые являются одним из ключевых (наряду с данными о рынке труда и инфляцией) для ФРС в плане ее денежно-кредитной политики. Прогноз на 3 квартал текущего года +3,5% роста ВВП. Несмотря на относительное снижение (в предыдущем квартале рост ВВП составил +4,2%), это сильный показатель. Если же данные окажутся хуже прогноза, доллар и фондовые индексы отреагируют снижением.
Это была последняя полная торговая неделя в этом году. В понедельник рынки во многих странах будут закрыты. В полном объеме торги восстановятся лишь в среду, а в следующий понедельник мир будет встречать Новый Год.
Торговые сценарии
Пара EUR/USD резко выросла на этой неделе, несмотря на повышение процентной ставки ФРС. Распродажи на фондовых рынках привели к росту спроса на иену и евро, как на валюты фондирования. В четверг пара EUR/USD достигла 5-недельного максимума вблизи отметки 1.1485. Однако, ожидаемый многими инвесторами рост до первого сильного уровня сопротивления 1.1545 (ЕМА144 на дневном графике) не состоялся, и в пятницу EUR/USD снижается. Снижение под уровень поддержки 1.1400 (ЕМА50 на дневном графике) и внутрь нисходящего канала на дневном графике будет свидетельствовать о возврате EUR/USD в глобальный медвежий тренд, а пробой краткосрочного уровня поддержки 1.1384 (ЕМА200 на 1-часовом и 4-часовом графиках) станет сигналом для открытия коротких позиций. Целями дальнейшего снижения являются уровни поддержки 1.1290 (уровень Фибоначчи 23,6% коррекции к падению с уровня 1.3900, начавшемуся в мае 2014 года), 1.1270 (минимумы декабря), 1.1210 (минимумы ноября и года), 1.1000 (нижняя линия нисходящего канала на дневном графике).
В случае же возобновления роста и пробоя локального уровня сопротивления 1.1485 коррекционный рост будет возможен до уровня сопротивления 1.1595 (ЕМА200 на дневном графике). Ниже этого ключевого уровня сопротивления 1.1595 преобладает негативная динамика.
Уровни поддержки: 1.1400, 1.1384, 1.1310, 1.1290, 1.1270, 1.1210, 1.1000
Уровни сопротивления: 1.1470, 1.1485, 1.1545, 1.1595, 1.1700, 1.1790
Торговые рекомендации
Sell по-рынку. Stop-Loss 1.1490. Take-Profit 1. 1.1400, 1.1384, 1.1310, 1.1290, 1.1270, 1.1210, 1.1000
Buy Stop 1.1490. Stop-Loss 1.1390. Take-Profit 1.1545, 1.1600, 1.1700, 1.1790
