- Мы ожидаем открытия индекса МосБиржи с умеренным приростом около 0.3-0.4%, вблизи отметки 2415 п. В качестве ближайших поддержек выступят уровни 2400, 2390 п. Значимыми сопротивлениями станут отметки 2430, 2440 п.
- В первые минуты торгов индекс МосБиржи отыграет утреннее улучшение внешнего фона. Позднее он может перейти в состояние бокового движения в ожидании новых значимых внешних сигналов.
- Во второй половине дня ключевым внешним индикатором для участников локальных торгов останется динамика нефтяных фьючерсов. Публикация ряда значимых статистических показателей в еврозоне традиционно не окажет большого влияния на российский рынок акций. Стоит обратить внимание лишь на ноябрьские данные по количеству открытых вакансий на рынке руда в США (18.00 МСК).
В минувшую пятницу, 4 января основные российские фондовые индексы МосБиржи (+1.30%) и РТС (+2.87%) закрылись с сильным неравномерным приростом по отношению к уровням предыдущего закрытия. Уже в первые минуты торгов они существенно повысились. Таким образом, локальный рынок акций отыграл явное утреннее улучшение состояния внешнего фона. Под закрытие основных торгов в России мы наблюдали новое оживление покупок, благодаря которым индексы МосБиржи и РТС закрылись на своих внутридневных максимумах. Это стоит трактовать как позитивный краткосрочный технический сигнал.
Среднесрочная техническая картина в указанных индексах также заметно улучшилась. Особенно это относится к долларовому индексу РТС. Он сумел восстановиться в среднюю часть своего полугодового диапазона, ограниченного отметками 2240-2502 п.
Стоит отметить, что российский рынок акций вошел в новый календарный год с изрядным запасом ситуативного внешнего позитива. В США появилась надежда на преодоление так называемого «Шатдауна» после того, как палата представителей Конгресса приняла документ о продлении финансирования правительства. Впрочем, этот острый вопрос пока еще далек от окончательного разрешения. Сегодня вечером (в 5.00 среды по московскому времени) состоится экстренное обращение президента США Дональда Трампа к нации по указанному поводу. На фоне острых внутриполитических неурядиц в США принятие нового пакета жестких санкций против РФ пока откладывается на неопределенный срок. Кроме того, фьючерсы на нефть сорта Brent достаточно далеко отскочили вверх от опасного психологического и технического ценового уровня $50 за баррель.
Под закрытие пятничной вечерней торговой сессии мартовские фьючерсы на индекс РТС (RIH9) пришли в состояние контанго величиной в 6.6 п., или около 0.6% по отношению к базовому индикатору. Участники срочного рынка сохранили позитивную оценку среднесрочных перспектив индекса РТС.
На фоне достаточно сильного подъема индекса МосБиржи, состоявшегося по итогам торгового дня, наиболее ликвидные акции завершили торги преимущественно с повышением в пределах 1-3% по отношению к уровням предыдущего закрытия.
Явным лидером прироста среди голубых фишек выступили бумаги Сбербанк-ао (MCX:SBER RM, +2.14%). Они по своему обыкновению пользовались повышенным спросом на фоне тенденции к коррекционному укреплению курса российской валюты. С технической же точки зрения эти бумаги пока не имеют большого потенциала для масштабного движения от текущих уровней. Ближайшей целью и прочным сопротивлением для них выступает значимая отметка 200 руб.
Единственной заметной корпоративной новостью в минувшую пятницу стало заявление постоянного представителя России при Европейском союзе Владимира Чижова. Он высказал мнение об отсутствии причин для беспокойства о судьбе излишне политизированного газопроводного проекта «Северный поток 2». В течение нескольких последних месяцев он подвергался активной критике со стороны лидеров ряда западных стран. В противовес этому глава компании Газпром (MCX:GAZP RM, +1.84%) Алексей Миллер заявил на прошлой неделе о том, что поставки газа по трубопроводу «Северный поток-2» начнутся с 1 января 2020 года.
В акциях МТС (MCX:MTSS RM, +3.37%) продолжаются попытки коррекционного отскока от двухлетнего минимума, достигнутого в середине декабря. Тогда эти бумаги активно распродавались в связи с разговорами о возможном сокращении дивидендных выплат. Это может произойти в случае вероятной выплаты эмитентом крупного штрафа в рамках так называемого «узбекского дела».
С технической точки зрения указанные акции продолжают выглядеть слабо. В случае уверенного пробоя близкого уровня сопротивления, расположенного в районе 250 руб., в них сформируется сигнал для дальнейшей игры на повышение в район 260 руб. И все же нельзя будет сбрасывать со счетов вероятность возобновления активных распродаж в случае реализации негативного дивидендного сценария. Кроме того, вся телекоммуникационная отрасль продолжает оставаться под гнетом ряда отраслевых законодательных инициатив и пристального внимания со стороны Федеральной антимонопольной службы. Все это в конечном итоге выливается в дополнительные непроизводительные затраты для отечественных «Телекомов».
Заметно слабее рынка закрылись бумаги Сургутнефтегаз-ап (MCX:SNGS_p) (SNGSP RM, -0.89%), МосБиржа (MOEX RM, -0.58%), НЛМК (MCX:NLMK RM, -1.06%), Полюс (PLZL RM, -0.25%), Татнефть-ап (MCX:TATN_p) (TATNP RM, -0.56%).
Перед началом торгов в России фьючерсы на фондовые индексы США демонстрируют существенное повышение стоимости в пределах 0.5%. Контракты на нефть сорта Brent подорожали на 0.3%. Фьючерсы на золото потеряли в цене 0.5%. Японский фондовый индекс Nikkei225 повысился на 1.4%. Гонконгский Hang Seng подрос на 0.2%.
Состояние внешнего фона перед началом торгов в России можно охарактеризовать как позитивное. Это создает условия для открытия индекса МосБиржи с умеренным повышением.
Виталий Манжос, старший риск-менеджер ИК "Алго Капитал"