Золото
Цена золота резко выросла в пятницу на фоне ослабления американской валюты против остальных активов и достигла отметки 1279 долларов за тройскую унцию.
Уже в третий раз подряд наблюдается интересная закономерность, когда курс доллара реагирует на новости движением в противоположную сторону. Вопреки сильным данным рынка труда и созданию 263 000 новых рабочих мест в апреле доллар США ослаб против большинства других активов. Возможно, эта реакция рынков на недостаточно высокий рост средней заработной платы в США или коррекционное снижение после фиксации прибыли. В любом случае глобальный тренд укрепления доллара вряд ли изменится в ближайшее время.
Цена золота снова вернулась к ключевому уровню 1280 долларов за тройскую унцию. В долгосрочной перспективе золото сохраняет потенциал роста к уровням 1300 и 1330 долларов за унцию. Главными факторами в пользу роста котировок остается устойчивый спрос со стороны Центробанков и возможные сильные коррекции американского фондового рынка. Цена золота находится в диапазоне двухсотдневной скользящей средней линии, поэтому краткосрочная динамика не подразумевает сильного движения. Золото остается близко к годовому минимальному уровню на отметке 1266 долларов, и сильный доллар США, возможно, способствует попытке протестировать этот уровень в ближайшее время.
В нашем прогнозе на понедельник предполагаем незначительный рост котировок золота к уровням сопротивления 1280, 1282 и 1285 долларов за тройскую унцию.
Нефть
Нефть марки WTI незначительно выросла в цене в пятницу и достигла уровня 61.90 долларов за баррель.
Низкая волатильность нефти отражала выжидательную позицию рынков после введения полного запрета на экспорт нефти из Ирана. По прогнозам поставки иранской нефти сократятся в мае на 400 000 – 600 000 баррелей в сутки, но полностью США не удастся реализовать планы и свести экспорт до нуля. По мнению генерального секретаря ОПЕК Мохаммеда Баркиндо, иранскую нефть невозможно полностью вывести с глобального рынка. Заместитель министра нефти Ирана заявил, что страна использует все возможные ресурсы, в том числе и серый рынок для дальнейшей продажи нефти. Чиновник отметил, что подобный подход не является мошенничеством, а лишь адекватным ответом на санкции США.
Цена нефти снизилась после того, как Саудовская Аравия и ОАЭ заявили о готовности компенсировать возможный дефицит на глобальном рынке, связанный с антииранскими санкциями. Учитывая, что Иран планирует сохранить часть экспорта за собой, возможное снижение предложения может быть легко восстановлено. При этом не допустить дефицит сырья пообещали и США, которых не устраивает текущая высокая цена. Цена WTI останется в коридоре 60.00 – 65.00 долларов за баррель в ожидании первых сообщений после ужесточения санкций против Ирана.
В нашем прогнозе на понедельник ожидаем роста котировок нефти марки WTI к уровням сопротивления 62.00, 62.25 и 62.50 долларов за баррель.
Олег Белов, аналитик MaxiMarkets