К 15:15 мск индекс МосБиржи снижался на 0,14% до 2781,64 п., а РТС подрастал на 0,24% до 1376,80 п. Отечественный рынок прибывал в состоянии консолидации на относительно позитивном фоне. Поводов для акцентированного роста в условиях слабого расширения экономики нет, как нет и поводов для какого-то более глубокого снижения. Чуть более оптимистичней остальных торговался банковский сектор с ростом бумаг «ВТБ» более чем на 2%. В акциях Сбербанка также наблюдался рост, поскольку на рынке рассчитывают, что дивиденды государственных кредитных организаций составят до 50% от прибыли по итогам 2019 года. Кроме того, в ЦБ РФ рассматривают возможность валютных депозитов с отрицательной ставкой, хотя решение ещё не принято. Среди наиболее активно растущих бумаг также были X5 Retail Group, АФК «Система», «Полюс» и En+. Самыми слабыми оказались привилегированные акции «Ленэнерго», «ФосАгро», «ОГК-2» и «Мечел».
Рубль продолжает укрепляться. К середине московских торгов баррель Brent стоил около 4070 рублей. Однодневная ставка MosPrime осталась на уровне 7,02%, недельная выросла до 7,09%, а месячная выросла до 7,13%. В пользу рубля продолжает работать разница в ставках ЦБ РФ и прочих ведущих центральных банков. Кроме того, на локальном отрезке можно говорить о влиянии налогового периода, пик которого приходится на среду, а также размещения ОФЗ, которые также состоятся в среду. Соответственно, ближайшие пару дней рубль может игнорировать слабую нефть. К 15:15 мск пара USD/RUB – 63,645 (-0,3%), EUR/RUB – 70,022 (-0,21%).
Министр финансов США С. Мнучин заявил, что переговоры с КНР возобновятся через две недели. Европейские индексы отыгрывали новость небольшим ростом. Оценка текущей экономической ситуации в Германии улучшилась в сентябре до 98,5 п. с 97,4 п. в августе. Однако индекс деловых ожиданий упал до 90,8 п. с 91,3 п., что является минимальным значением с июня 2009 года. в августе. Индекс делового климата IFO вырос до 94,6 п. с 94,3 п. Если говорить о секторах, то в Европе преимущественно росли бумаги здравоохранения и коммунальных услуг. Одним из худших был сектор производителей автомобилей. Также продолжается британская драма по разводу с Евросоюзом. Верховный суд Великобритании принял решение о том, что решение премьер-министра Бориса Джонсона приостановить работу парламента на пять недель является незаконным. На этом фоне британский фунт стерлингов заметно укрепился относительно конкурентов, что оказало давление на индекс FTSE 100. К 15:15 мск DAX – 12345 п. (+0,02%), CAC 40 – 5642,09 п. (+0,2%), FTSE 100 – 7298,35 п. (-0,38%).
Нефть остаётся под впечатлением слабых данных по деловой активности в Европе. Кроме того, по итогам сентября активность в Китае также может удивить. Reuters продолжает настаивать, что его источники говорят почти о полном восстановлении добычи в Саудовской Аравии к концу сентября. В минувший понедельник было восстановлено уже 75% потерянного объёма производства. В Wall Street Journal всё же указывают на то, что Saudi Aramco закупает нефть и нефтепродукты, чтобы обеспечить свои обязательства перед потребителями, что всё же намекает на более длительный восстановительный период. В ближайшие два дня рынок также будет следить за статистикой запасов в США. Предварительный опрос Reuters показал, что на рынке ждут сокращения запасов нефти на 0,8 млн бар. за прошлую неделю. Впрочем, цифра может оказаться гораздо выше, поскольку американские поставщики увеличили объёмы отгрузки в Азию на фоне перебоев с добычей в Саудовской Аравии. К 15:15 мск Brent – $63,88 (-1,37%), WTI – $57,97 (-1,14%), золото – $1528,5 (-0,20%), медь – $5765,11 (+0,13%), никель – $17080 (-2,23%).
Индекс доллара снижался на 0,01% до 98,59 п. Доходность по 10-летним казначейским обязательствам США упала до 1,71%. К 15:15 мск пара EUR/USD – $1,1 (+0,07%), GBP/USD – $1,248 (+0,41%), USD/JPY – 107,65 (+0,12%).
Американские торги вновь начнутся на позитивном новостном фоне. В СМИ появилась информация, что власти КНР разрешили нескольким частным и государственным компаниям импортировать американскую сою в объёме 2-3 млн т без импортных пошлин. Фьючерсы на основные индексы США указывали на рост рынка от 0,25% в Dow Jones до 0,35% в NASDAQ. Впереди статистика по ценам на жильё, а также индекс потребительского доверия от Conference Board. Российский рынок останется в режиме консолидации, так как оптимизм по поводу переговоров США и КНР пока является недостаточным аргументом для роста, так как слабость германской экономики может существенно сказаться на перспективах экспортёров. Рубль имеет шансы продолжить укрепление благодаря налоговому периоду и размещениям ОФЗ.