Уровни поддержки и сопротивления лежат в основе множества торговых стратегий. Это удобно и очень просто. Дождался поддержки – купил, сопротивления – продал. Stop-loss в четыре раза меньше, чем take-profit и все, весь трейдинг! Зачем чему-то учиться годами? Нужно просто узнать, как провести на графике цены всего две параллельные линии.
Какие способы нам известны:
1. Проводить линию через наибольшее количество точек, находящихся на одном уровне.
Минусы такого способа: не ясно, на каком графике смотреть точки экстремума, вызовет вопрос определение самой точки экстремума. Количество этих точек тоже вызывает затруднение, на практике варьируется от двух до шести. Вызывают споры также условия корректировки и актуальности проведенной ранее линии.
2. Определять линии по уровням Фибоначчи.
Здесь могут возникнуть следующие вопросы:
- Как определить начальную точку отсчета?
- Какие уровни все-таки выбрать из бесконечной сетки Фибо?
- Что делать, если цена чуть-чуть “не добила или перебила” ожидаемый уровень? Критерии этого “правильного” уровня и этого “чуть-чуть”.
Пожалуй все, по крайне мере, мне больше не известно.
Я рискну предложить вам третий способ. Этот способ основан на волатильности. Его плюсы: он абсолютно не привязан к какому либо таймфрейму; не нужно тащить или держать в уме старые уровни, вам всегда достаточно текущих.
Минусы этого способа: для каждого инструмента нужно подбирать свои параметры волатильности; технология торговли около линий поддержки/сопротивления не описывается двумя предложениями и требует определенного навыка.
Но эта статья о самом принципе, а не о технологии.
Итак, принцип. Проведите линии поддержки/сопротивления привычным вам способом. И посмотрите на них внимательнее. Чем они характеризуются?
При движении от поддержки к сопротивлению вы сможете нарисовать растущий тренд, на обратном пути падающий. Эти два тренда друг друга компенсируют, и в результате получается то, что называют стабилизацией. Спор о таймфреймах можно переформулировать в спор о том, кому какая ширина этой самой стабилизации больше нравится. Кому-то хватит 10 пунктов, кому-то нужно будет 60. Величину достаточной именно для вас стабилизации обозначьте через Z пунктов. Итак, Z – величина искомой стабилизации для данного финансового инструмента. Золото, евродоллар и биткоин будут иметь разные Z.
Что же происходит в экстремумах стабилизации с точки зрения волатильности? Безусловно, цена не движется равномерно от минимума к максимуму и обратно. В этом случае все было бы очень просто. Тем не менее, у нас могут быть откаты, по размеру сопоставимые с количеством пунктов, которого нам было бы достаточно, чтобы мы приняли это движение за начало отката. Обозначим эту величину через Х. Х обладает следующими свойствами:
- этого количество пунктов нам хватит, чтобы закрыть позицию с прибылью или перенести stop-loss на безубыток;
- X
Теперь мы можем сформулировать правила образования новой линии поддержки/сопротивления.
Линия поддержки образуется, если цена после пробития предыдущей линии поддержки прошла минимум Z пунктов. После прохождения указанного количества пунктов мы фиксируем ценовой уровень, от которого произойдет откат минимум в X пунктов. Данный уровень будет являться новым уровнем поддержки.
В определении, данном указанным образом, отсутствует необходимость выбирать нужный таймфрейм, и отсутствуют прочие минусы, указанные вначале статьи. Линию, образованную подобным образом, назовем опорной линией, исходя из соображения, что нам нужна точка отсчета/точка опоры, от которой мы будем отсчитывать нужное количество пунктов.
Выбор самой первой линии не составит труда в принципе. Вы можете провести ее абсолютно в любом месте, рынок потом все выровняет исходя из заданных параметров X и Z. Опорная линия становится линией поддержки, если цена находится выше ее, и линией сопротивления, когда цена опускается под эту линию. Работа вокруг опорной линии требует аккуратности и разработки собственной технологии.
Я не рискну загружать вас своими наработками в этой области, но принцип проведения линий поддержки/сопротивления исходя из волатильности инструмента настойчиво рекомендую принять во внимание.