Вторая оценка ВВП еврозоны за третий квартал подтвердила первую, показавшую замедление темпов экономического роста с 14,2% до 3,7%. И хотя речь идет о существенном спаде экономической активности, это никак не повлияло на валютный рынок, ведь инвесторы не увидели ничего нового. В целом это было вполне предсказуемо.
Изменение ВВП (Европа):
Зато американская статистика совершенно не оправдала ожиданий. Так, темпы роста розничных продаж должны были замедлиться с 13,9% до 12,0%. Однако сначала до 14,3% повысились предыдущие темпы роста, что придало доллару оптимизма.
А когда стало ясно, что темпы роста розничных продаж не замедлились, а ускорились до 16,3%, то доллар начал стремительно расти. Спустя почти час его укрепление было подкреплено данными по промышленному производству, темпы роста которого должны были замедлиться с 4,6% до 3,9%. Как и в случае с розничными продажами, вместо замедления произошло ускорение (до 5,1%). Получается, что американская экономика не замедляется, а ускоряется, так что нет ничего удивительного в том, что доллар активно рос.
Розничные продажи (Соединенные Штаты):
Сегодня вполне возможно повторение вчерашнего сценария, и в ходе европейской сессии рынок будет стоять на месте. Конечно, рост инфляции в Европе с 3,4% до 4,1%, особенно на фоне полного бездействия Европейского центрального банка, выглядит просто ужасающе. Однако публиковаться будут итоговые данные, которые должны лишь подтвердить предварительную оценку, так что рынок в очередной раз не узнает ничего нового.
Инфляция (Европа):
Прогнозы же по американской статистике носят сугубо оптимистический характер. В частности, объем строительства может увеличиться на 2,3%. Более того, количество разрешений, выданных на строительство, может вырасти на 4,5%, что говорит о возможности дальнейшего роста объемов самого строительства. Другое дело, что данные по строительству имеют гораздо меньший вес, нежели публиковавшиеся вчера розничные продажи с промышленным производством, поэтому масштабы роста доллара окажутся несколько меньшими, нежели вчера.
Объем строительства новых домов (Соединенные Штаты):
Европейская валюта за 5 торговых дней потеряла в стоимости больше 300 пунктов. Это сильное ценовое изменение за короткий промежуток времени, что сигнализирует о перепроданности евро. Технический инструмент RSI в четырехчасовом периоде подтверждает данный сигнал критическим уровнем индикатора 16.09. В данной ситуации наблюдается высокий спекулятивный интерес, который блокирует технические сигналы. Это может привести к дисбалансу торговых сил.
На графике дневного периода наблюдается активное восстановление долларовых позиций. Восходящий тренд 2020 года утратил силу и больше не считается основным на рынке. В среднесрочной перспективе евро продолжит снижение.
Ожидания и перспективы
С открытием азиатской сессии спекуляции по доллару США возобновились. Котировка EUR/USD снизилась к значению 1.1263, где возникло резкое сокращение объема коротких позиций. Это привело к техническому откату в сторону 1.1300. Можно предположить, что нисходящий интерес сохранится на рынке, где удержание цены ниже значения 1.1300 увеличит шансы спекулянтов на последующее снижение.
Альтернативный сценарий развития рынка будет рассмотрен трейдерами, в случае если откат сменится полноразмерной коррекцией.
Комплексный индикаторный анализ дает сигнал к покупке исходя из краткосрочного периода ввиду отката цены. Технические инструменты в четырехчасовом и дневном периодах сигнализируют о продаже.
InstaForex Group