Российский рынок акций во вторник к завершению основной сессии оставался в минусе, но отвоевал существенную часть внутридневных потерь благодаря повышению отдельных эмитентов. Индекс Мосбиржи к 18.15 мск снизился на 0,69%, до 2115,38 пункта, а индекс РТС упал на 2,61%, до 965,53 пункта, ощущая повышенное давление со стороны рубля.
Рубль на Мосбирже к вечеру ослабевал на 1,5-2,5% к доллару, евро и юаню, располагаясь у 69 руб, 73,30 руб и 9,90 руб соответственно. Российская валюта обновила минимумы с мая на фоне новых санкционных ограничений и ожиданий сокращения профицита торгового баланса, наиболее активно теряя позиции против юаня.
Эмитенты
Наибольший рост к завершению сессии показывали обыкновенные и привилегированные акции Мечела (+5,93% и +4,60%), бумаги Сегежи (+5,43%), котировки Полиметалла (MCX:POLY) (+4,79%), адр Озона (MCX:OZONDR) (+4,51%), бумаги Селигдара (+3,83%) и котировки Мосбиржи (+1,57%).
Повышенным спросом во вторник продолжали пользоваться акции металлургов и экспортеров сырья за рубеж, которым выгоден более слабый рубль. Интерес к Мечелу (MCX:MTLR) также можно объяснить увеличением спроса на уголь в условиях снижения доступности нефти и газа. Так, на прошлой неделе Международное энергетическое агентство спрогнозировало рекордное потребление угля по итогам 2022 года в размере более 8 млрд тонн.
Золотодобытчики также вернулись к росту на фоне восстановления цен на золото. Котировки драгоценного металла стабилизировались выше 1815 долл/унц благодаря ослаблению доллара и сдержанной динамике доходности гособлигаций.
Наибольшее снижение показывали бумаги ЛУКОЙЛа (MCX:LKOH) (-12,02%) акции ММК (MCX:MAGN) (-1,17%), котировки АЛРОСы (-0,62%), бумаги Аэрофлота (MCX:AFLT) (-0,50%), акции Детского мира (MCX:DSKY) (-0,49%).
Акции ЛУКОЙЛа упали после закрытия дивидендного реестра, но восстановились от минимума дня (3883,50 руб) и, по сути, показали намного более умеренное снижение, чем совокупная дивидендная доходность, рассчитанная по ценам с выплатами (около 17%).
Бумаги ММК перешли к нисходящему движению во второй половине сессии после заявления главы компании Виктора Рашникова об отсутствии планов возвращения к выплате дивидендов из-за технических сложностей.
Внешний фон: неоднозначный
Биржи США: неоднозначный настрой. Торги на фондовых биржах США к завершению основной сессии в РФ проходили без единой динамики трех основных индексов, которые изменялись в пределах 0,2%, колеблясь между плюсом и минусом. «Медведи» взяли паузу в условиях краткосрочной перепроданности, при этом в целом фундаментальные факторы остаются преимущественно негативными. Данные вторника показали падение числа начатых строительств домов в США в ноябре на 0,5% м/м при сокращении числа разрешений на строительство на 11,2% м/м. Банк Японии во вторник при этом стал еще одним ключевым финансовым регулятором, подавшим сигнал в пользу ужесточения денежно-кредитной политики, хотя пока и не повысил процентную ставку.
Биржи Европы: умеренно негативный настрой. Индекс Euro Stoxx 50 к завершению сессии терял около 0,1%, восполнив почти все внутридневные потери. Темпы роста индекса цен производителей Германии в ноябре замедлились с 34,5% до 28,2% г/г (ожидалось +30,6%), а в месячном исчислении цены и вовсе упали на 3,9% г/г после снижения на 4,2% месяцем ранее – оптимистичный для экономики сигнал. Среда начнется с публикации индекса потребительского климата GfK Германии за январь.
Нефтяной рынок: умеренно позитивный настрой. Ближайшие фьючерсы на нефть Brent и WTI к вечеру оставались в плюсе и прибавляли около 0,5-1%, пытаясь вернуться в район недавних пиков 83 долл и 77,50 долл соответственно. Позитивное влияние на котировки оказывал более слабый доллар, надежды на ускорение экономики Китая по мере снятия антиковидных ограничений, а также вступление в силу эмбарго на экспорт российской нефти. США при этом еще на прошлой неделе сообщили, что закупят 3 млн баррелей нефти для восполнения стратегического резерва с поставкой в феврале. В среду отчет Минэнерго США, скорее всего, даст нейтральный сигнал и покажет снижение запасов нефти на прошлой неделе на 170 тыс баррелей.
Рынок завтра
Общий настрой: На зарубежных фондовых площадках во вторник настроения стабилизировались после предыдущих дней продаж, но в целом движения как в американских акциях, так и в нефти проходят в рамках основных медвежьих трендов. Основной настрой задают страхи наступления глобальной рецессии в следующем году, которые усиливают продажи. Индексы Мосбиржи и РТС к вечеру находились значительно выше достигнутых в течение дня минимумов с октября, а рублевый индикатор был близок к выходу в плюс и закреплялся выше 2100 пунктов. На российский рынок вернулись покупки по многим наиболее ликвидным эмитентам, которые по ряду бумаг проходили у локальных минимумов, а по другим были обеспечены в том числе ослаблением рубля, которое благоприятно, в частности, для экспортеров металлургического сектора.