• Цены на нефть в начале недели снизились в ходе торгов в Азии на 1%.
• ФРС, как ожидается, не станет повышать процентные ставки, но с учетом более высокой, чем хотелось бы, инфляции инвесторы беспокоятся, что центробанк может предпринять в дальнейшем.
• Трейдеры затрудняются понять, с какой премией должна торговаться нефть из-за войны, вследствие отсутствия явного влияния событий на количество нефти, поставляемой по морским путям близ зоны конфликта.
• Помимо заседания ФРС в эту среду, в центре внимания также будет публикуемый в пятницу отчет по числу рабочих мест вне сельского хозяйства за октябрь.
Израиль без устали и со всех сторон проводит бомбардировки сектора Газа, чтобы добраться до ХАМАС. Однако трейдеров на рынках нефти сейчас больше волнует не война на Ближнем Востоке, державшая инвесторов в напряжении всю прошлую неделю, а то, что может сказать или сделать на своем заседании в эту среду Федеральная резервная система (ФРС), и какими будут публикуемые в пятницу данные по числу рабочих мест вне сельского хозяйства за октябрь.
Никак не повлиял на ситуацию и рост цен на золото к новым максимумам 2023 года в районе $2000 за унцию благодаря активному спросу «быков» на этот металл как на «тихую гавань».
Цены на нефть упали в начале торговой недели в Азии, растеряв львиную долю позиций, заработанных на предыдущей сессии. Инвесторы начали фиксировать прибыль в преддверии заседания ФРС и публикации ключевых макроданных на этой неделе.
Декабрьские фьючерсы на нефть марки WTI на момент написания статьи торговались по $84,37, с понижением на $1,17, или 1,4%. Сессионный минимум составляет $83,77.
По итогам прошлой недели, в течение которой трейдеры пытались определить размер премии за войну, фьючерсы на нефть этой эталонной американкой марки упали на 3%. Это была одна из самых волатильных недель нынешнего года.
«Судя по графикам WTI, у цен есть возможность повторно проверить на прочность первую зону поддержки $83,50 и далее $82,50, — отмечает Сунил Кумар Диксит, главный технический стратег-аналитик SKCharting.com. — При откате ниже $82,50 цены могут нацелиться на $81, а ключевая поддержка находится на $79,50. В этом сценарии, разумеется, не учитывается влияние войны».
Фьючерсы на нефть марки Brent торговались по $88,22, с понижением на 98 центов, или 1,1%. Минимум сессии для декабрьских фьючерсов составляет $88,02. На прошлой неделе цены на нефть этой мировой эталонной марки упали почти на 2%.
Было бы несправедливо говорить, что трейдеры не следят за новостями о войне на Ближнем Востоке, после того, как в минувшие выходные Израиль расширил наземные операции в секторе Газа.
Однако, как отмечают наблюдатели, связанная с войной премия за риск снизилась без признаков дальнейшей эскалации конфликта в этот понедельник, а также, что еще важнее, в отсутствие каких-либо перебоев в поставках несчетного количества баррелей нефти по морским путям близ зоны конфликта.
Инвесторы ждут заседания ФРС, данных по занятости в США и PMI Китая
Трейдеры на рынках нефти пребывают в нервозном состоянии перед заседанием ФРС в эту среду. «Ястребиные» сигналы от центробанка создадут давление на спрос на нефть.
По общему мнению, ФРС на этой неделе не станет повышать процентные ставки. Тем не менее, центробанк по-прежнему не исключает возможность еще одного повышения ставок в этом году, особенно после нескольких более высоких, чем ожидалось, показателей инфляции.
Доллар стабилизировался в понедельник, удержав завоеванные за последние дни позиции, что негативно сказывается на мировом спросе на нефть, цены на которую деноминированы в американской валюте.
Ключевыми макроданными этой недели станут публикуемые в пятницу цифры по занятости вне сельского хозяйства США за октябрь.
После роста числа рабочих мест на 336 тыс. в сентябре, в этот раз экономисты прогнозируют более скромный результат — 182 тыс. Однако даже такая цифра означает сохраняющуюся устойчивость рынка труда.
Безработица, согласно прогнозам, осталась на уровне 3,8%, а рост зарплат должен был замедлиться до 4% по сравнению с сопоставимым периодом прошлого года. Этот уровень соответствует минимуму со времени пандемии.
Такие данные могут укрепить мнение ФРС о том, что ценовое давление смягчается, и у нее больше нет необходимости в дальнейшем повышении процентных ставок.
В преддверии пятничного отчета во вторник также будут опубликованы данные по затратам на рабочую силу за третий квартал, которые помогут трейдерам судить о том, замедляется ли рост зарплат.
До заседания ФРС инвесторы также ждут индексов менеджеров по снабжению (PMI) Китая, которые прольют свет на динамику деловой активности в крупнейшей стране-импортере нефти.
В последние месяцы китайская экономика демонстрирует признаки стабилизации после резкого замедления роста в этом году.
Регулятор авиаотрасли Китая заявил о намерении увеличить число внутренних рейсов до уровня на 34% выше допандемийного. Это позитивный сигнал с точки зрения спроса на нефть, хотя на долю авиаперевозок по-прежнему приходится лишь небольшая часть совокупных объемов потребления топлива в этой стране.
Во вторник также пройдет заседание Банка Японии. Трейдеры закладывают в котировках потенциальную смену курса денежно-кредитной политики на фоне усиливающейся инфляции.
Всю необходимую вам информацию вы можете найти на InvestingPro!
***
Дисклеймер: Эта статья была написана исключительно в образовательных и информационных целях и никоим образом не является побуждением или рекомендацией к покупке или продаже какого-либо сырьевого товара или связанных с ним ценных бумаг. Автор Барани Кришнан не держит позиций в сырьевых товарах и ценных бумагах, о которых пишет в свои статьях. Он обычно приводит мнения других аналитиков, иногда не совпадающие с его собственной точкой зрения, чтобы представить разносторонний анализ рынка. В целях поддержания нейтральности автор иногда приводит противоположные точки зрения и рыночные переменные.