На азиатских площадках резко подросла волатильность, фьючерсы на американские фондовые индексы снижаются, в то время как валюты-убежища, золото и нефть выросли в цене после сообщений о эскалации военных действий на Ближнем Востоке.
Внимание мировой финансовой общественности сосредоточено на событиях в Вашингтоне, где обсуждаются валютные курсы и денежно-кредитная политика в свете ужесточающейся позиции Федрезерва.
Доллар США укрепился до самого высокого уровня с ноября после рекордных данных и комментариев ФРС о ставках. Доходность по облигациям в США снова на подъеме, и ожидается ее третий недельный рост подряд, при этом доходность двухлетних облигаций возвращается к 5%.
NASDAQ и S&P 500 падают пять дней подряд, что стало худшим результатом с октября и декабря 2022 года соответственно.
МВФ советует азиатским центральным банкам взвешивать свою политику независимо от ФРС, акцентируя внимание на внутренней инфляции.
Управляющий Банка Японии Кадзуо Уэда намекнул на возможное повышение ставок, если слабая иена спровоцирует рост инфляции внутри страны.
Сегодняшние данные, включая квартальные показатели ВВП Малайзии и инфляционный отчет Японии за март, могут повлиять на общий сентимент рынка и особенно на курс японской иены.
Индекс МосБиржи демонстрирует свою устойчивость, несмотря на незначительное снижение три сессии подряд. Ралли последних двух недель подтверждает мощный внутренний инвестиционный спрос при отсутствии явных причин для оптимизма. В ближайшие месяцы ожидается приток дивидендов на уровне до 3,5 трлн рублей, что несомненно будет поддерживать активность рынка.
Несмотря на сопоставимость дивидендной доходности рынка с ОФЗ, выплаты от российских голубых фишек остаются значимым фактором привлекательности акций и могут поддержат интерес к рынку.
Акции Ozon (MCX:OZONDR), «Астры» и «Русала (MCX:RUAL)» были лидерами роста в четверг, в частности, за счет активизации в IT-секторе. Акции Ростелекома (MCX:RTKM) и «ТКС Холдинга» также показали рост.
Запланированное IPO МТС (MCX:MTSS) Банка пройдет в ценовом диапазоне 2300-2450 рублей за акцию, что коррелирует с посткапитализацией банка в размере 80-85 миллиардов рублей. С точки зрения позитивных перспектив для МТС выход дочернего банка на IPO с дисконтом может предполагать последующий рост стоимости, что, в свою очередь, будет способствовать росту капитализации МТС на фоне успеха IPO МТС Банка.
Проанализировав текущую ситуацию, можно сделать вывод о том, что рынок пребывает в состоянии ожидания и готовности к новому витку роста, продиктованному внутренними факторами экономики и корпоративными событиями ключевых игроков.
Основные корпоративные события:
-Совет директоров «Северстали (MCX:CHMF)» может рассмотреть рекомендации по квартальным дивидендам. Итоги заседания будут раскрыты в день публикации результатов компании за I квартал — 23 апреля.
-Совет директоров «Инарктики» примет решение по дивидендам за 2023 год.
-«О’Кей» опубликует отчетность по МСФО за 2023 год.
Подробнее — в утреннем обзоре на YouTube-канале «Финам Инвестиции».