Рынки ждут данных по занятости в США

Акции в США завершили вчерашние торги повышением, на фоне данных по труду и протоколов последнего заседания Федеральной резервной системы (ФРС). Протоколы ФРС показали, что большинство членов Комитета по открытым рынкам считают целесообразным снижение процентной ставки в сентябре, если экономические данные соответствуют ожиданиям. Это привело к росту акций, укреплению облигаций и снижению доллара.

Рынки ждут данных по занятости в США 6 сентября и данных по PMI сегодня, которые могут повлиять на решение ФРС по процентным ставкам. Если данные окажутся слабее ожиданий, это может усилить давление на евро и другие валюты против доллара.

Азиатские рынки начали торги в четверг преимущественно на положительной ноте. Индекс MSCI Азиатско-Тихоокеанского региона (за исключением Японии) вырос на 0,2%, японский Nikkei поднялся на 1%, а гонконгский Hang Seng прибавил 0,7%. Центральный банк Южной Кореи оставил процентные ставки без изменений, но понизил прогнозы роста и инфляции, что может указывать на будущее снижение ставок.

Цены на нефть марки Brent снизились почти на 6% с начала месяца, опустившись до $76,04 за баррель, что обусловлено ростом запасов сырой нефти в США и слабым спросом в Китае.

Индекс МосБиржи вчера обновил минимальные значения с июня 2023 года, однако в середине сессии произошел разворот, и индекс начал восстанавливаться. В результате, несмотря на символические потери в основной сессии, индекс сумел вернуться в небольшой плюс.

Российский рынок в последние недели демонстрировал относительную слабость, что увеличивает вероятность формирования восходящей коррекции от достигнутых минимумов. Однако эту коррекцию будет трудно реализовать, если цены на нефть продолжат падение.

Дополнительным позитивом ввечернюю сессию стали данные по снижению темпароста инфляции, зафиксированное в последнем отчете Росстата. За неделю с 13 по 19 августа инфляция составила 0,04% против 0,05% неделей ранее. Годовая инфляция снизилась до 9,04%. Эти данные немного уменьшили опасения по поводу повышения ключевой ставки на сентябрьском заседании Центрального банка России.

Дальнейшее движение как фондового, так и долгового рынков будет зависеть от решения ЦБ РФ по ключевой ставке и его риторики на следующем заседании. Жесткая риторика или повышение ставки могут привести к продолжению падения рынков. В преддверии заседания ЦБ рынки традиционно демонстрируют настороженность на фоне опасений ужесточения денежно-кредитной политики.

Ближайший уровень поддержки для Индекса МосБиржи составляет 2700 пунктов. В случае ускорения инфляции вероятность повышения ставки возрастет, что может привести к пробитию этого уровня. Любые данные о замедлении инфляции могут оказать краткосрочную поддержку индексу, вернув его в коридор 2800-3000 пунктов. Уверенное замедление инфляции и смягчение риторики ЦБ РФ могут помочь индексу МосБиржи вернуться в коридор 3000-3300 пунктов.

На текущем этапе некоторые эмитенты выглядят достаточно привлекательно для инвестиций. Однако риски дальнейшего снижения всего рынка остаются.

В России сегодня ожидаются следующие события:

Банк "Санкт-Петербург" рассмотрит вопрос о дивидендах за первое полугодие 2024 года.
"Мечел (MCX:MTLR)" опубликует операционные и финансовые результаты за второй квартал и первое полугодие 2024 года.
МТС (MCX:MTSS) представит финансовые результаты по МСФО за второй квартал 2024 года.
"Ренессанс Страхование (MCX:RENI)" опубликует финансовые результаты за первое полугодие 2024 года.
"СмартТехГруп" (CarMoney) опубликует операционные и финансовые результаты за первое полугодие 2024 года.
Торги акциями Novabev возобновятся на Московской бирже после приостановки.
Также ожидается публикация информационно-аналитического материала Центрального Банка России о развитии банковского сектора РФ.

Смотрите утренний обзор основных событий на финансовых рынках на канале «Финам Инвестиции».
YouTube | Rutube | VK (MCX:VKCO)