Выпуск облигаций Бинбанка серии БО-3 был размещен 16.07.2013 г. со ставкой купона 11,25% годовых. За год, прошедший с момента первичного размещения выпуска БО-3, Бинбанк показал хорошую динамику роста бизнеса. По данным РСБУ-отчетности на 01.06.2014 г., активы Бинбанка выросли до 260 млрд руб. (+44%г/г). Акционеры поддерживают рост операций банка. Во втором квартале 2014 г. Банк увеличил капитал на 4 млрд руб. за счет дополнительной эмиссии акций в пользу М. Гуцериева, который стал владельцем пакета 20,61% акций. Норматив достаточности капитала находится на комфортном уровне, показатель Н1.0 на 01.06.2014 г. составляет 12,5%.
В рамках оферты по выпуску БО-3 ставка купона повышена на 100 б.п. до уровня 12,25% (YTP 12,63%). Следующая оферта также через 1 год. Однако в текущих условиях геополитической нестабильности, очевидно, такого повышения стало недостаточно и 60% от объема выпуска было предъявлено инвесторами к погашению.
По мере восстановления аппетита к риску ожидаем возвращения бумаг на рынок.
В рамках оферты по выпуску БО-3 ставка купона повышена на 100 б.п. до уровня 12,25% (YTP 12,63%). Следующая оферта также через 1 год. Однако в текущих условиях геополитической нестабильности, очевидно, такого повышения стало недостаточно и 60% от объема выпуска было предъявлено инвесторами к погашению.
По мере восстановления аппетита к риску ожидаем возвращения бумаг на рынок.