Швейцарское федеральное таможенное управление распространило на рынке информацию о том, что в январе страна экспортировала в совокупности почти 148 тонн золота. Из этого количества 41.7 тонн было поставлено на экспорт в Индию – немногим менее, чем в ноябре, однако в три раза больше, чем год назад. Объёмы экспорта в Китай и Гонконг упали почти наполовину в месячном исчислении, но незначительно выросли по сравнению с прошлым годом. Вялая январская динамика импорта золота в Китай стала большой неожиданностью для инвесторов, учитывая празднование в начале февраля Китайского Нового года (китайцы в это время традиционно дарят друг другу большое количество золота). Таким образом, дальнейший рост золота в этом году совсем не очевиден. Фундаментальный спрос со стороны Китая и Индии остаётся слабым, а политика ФРС на повышение ставок, хоть и очень осторожная, скорее всего, продолжится, что снова вызовет укрепление доллара и падение стоимости драгоценных металлов. Исходя из этого, можно предположить, что в среднесрочном плане вложения в золото могут стать рискованными инвестициями.
Что же касается краткосрочного периода, то мнение о том, что ФРС не будет повышать процентную ставку на мартовском заседании из-за роста опасений в отношении стабильности мировых рынков и опасений низкой инфляции укрепило «бычий! настрой по золоту. На этом фоне стоимость апрельских фьючерсов на золото по итогам вчерашнего дня выросла на 24$ за унцию, до уровня 1230.92$ за тройскую унцию, причём в течение дня цена достигала уровня 1239.66$ за унцию.
По состоянию на сегодняшнее утро ближайшее краткосрочное сопротивление для золота проходит по предыдущему локальному максимуму – 1239.66$ за унцию. Пробой этого сопротивления при движении наверх, продолжит подъём металла к следующим целям – 1247$; 1250$ и 1255$ за унцию. Ближайшая поддержка для золота расположилась на ценовом уровне – 1226$. Если она будет пройдена станет возможным дальнейшее снижение металла к ценовым уровням – 1221$; 1214$ и 1206$ за тройскую унцию.
В нашем прогнозе на пятницу предполагаем – разворот курса и возобновление снижения стоимости золота к вышеназванным целевым уровням поддержек.
Судя по технической картине, серебро на прошлой неделе достигло очередного локального максимума, протестировав линию сопротивления 15.94$, проходящую по верхней границе нисходящего 3-месячного канала. Это подтверждается также и формированием на 4-часовом таймфрейме (пока ещё не завершённой) разворотной графической фигуры «голова и плечи». На вчерашних торгах котировки металла продолжили формировать эту структуру, завершив образование на ценовом уровне 15.54$ – «линии плеч» данной модели. Теперь, в соответствии с Законом Волн Эллиотта, ожидаем разворот стоимости металла на снижение.
По состоянию на сегодняшнее утро ближайшее краткосрочное сопротивление для серебра проходит по ценовому уровню – 15.60$ за унцию. Если возобновится движение наверх и это сопротивление будет пробито, последует продолжение подъёма к целевым уровням – 15.78$; 15.93$ и 16$ за унцию. Ближайшая поддержка для серебра расположилась на уровне дневного разворота - 15.37$ за унцию. Если котировки преодолеют её, снижение продолжится далее, в направлении ценовых уровней – 15.25$; 15.17$; 15.04$ и 14.95$ за унцию.
В нашем прогнозе по серебру также предполагаем – возобновление снижения стоимости серебра к вышеназванным целевым уровням поддержек. Пробой вниз «линии шеи» (уровень – 15.16$ за унцию) подтвердит дальнейшее снижение металла.