Биржевые валютные фонды (CETF) являются одним из инструментов, позволяющих индивидуальным инвесторам зарабатывать на динамике валют. Данные фонды могут работать как с ведущими валютами, так и с теми, которые редко мелькают в заголовках финансовой прессы.
Немного о классификации. CETF могут держать как длинные, так и короткие позиции. Также в последнее время набрали популярность фонды с кредитным плечом, которые используют производные продукты и подходят для краткосрочной торговли, предлагая коэффициенты х2, х3 и т.д. (а также их обратные аналоги).
За последние 12 месяцев фьючерс на индекс доллара США скинул примерно 5%. DXY отражает динамику стоимости доллара по отношению к корзине из валют шести основных торговых партнеров США.
Со второй половины июня для DXY выдалось лучшее ралли более чем за год. Основным драйвером стала «ястребиная» риторика Федеральной резервной системы в отношении процентных ставок. Сейчас аналитики пытаются решить, могут ли потенциально более высокие ставки и сокращение притока ликвидности привести к отскоку доллара. В начале июня индекс торговался ниже 90, а сейчас он превышает 92.
Это означает, что второе полугодие началось на позитивной ноте. При этом стоит отметить, что краткосрочные значения технических индикаторов находятся в зоне перекупленности. После пятничной публикации отчета по занятости доллар растерял часть недавней прибыли, в то время как фондовый рынок обновил рекордные максимумы. Однако долгосрочные графики показывают, что ралли доллара еще не выдохлось.
Ранее мы уже рассказывали об Invesco DB US Dollar Index Bullish Fund (NYSE:UUP), который подойдет читателям, которые верят в перспективы роста доллара уже в ближайшие недели. С начала года UUP вырос примерно на 2,3%. Однако, как и доллар США, за последние 52 недели он скинул более 5%.
Сегодня мы рассмотрим еще один валютный ETF для «быков» американского доллара.
WisdomTree Bloomberg US Dollar Bullish Fund
- Стоимость: $25,50;
- Годовой диапазон торгов: $24,88-27,50;
- Дивидендная доходность: 0,68%;
- Издержки инвестирования: 0,51%.
Этим фондом является WisdomTree Bloomberg US Dollar Bullish Fund (NYSE:USDU), который отражает динамику доллара США по отношению к корзине стран с развитой и развивающейся экономикой.
Менеджеры USDU стараются превзойти Bloomberg Dollar Tоtal Return Index, который выигрывает в случае укрепления доллара. Фонд дебютировал в декабре 2013 года, а чистые активы оцениваются в 112 миллионов долларов.
ETF достиг 52-недельного максимума около года назад, 7 июля 2020 года. За последние 12 месяцев он скинул 7,3%, однако прирост первого полугодия оценивается в 1,64%. Участники рынка, которые оптимистично настроены в отношении доллара, могут рассмотреть возможность инвестирования в USDU на текущих уровнях.
Также мы можем предложить вниманию читателей ряд других ETF, которые работают с другими валютами (особенно в преддверии публикации важных отчетов ФРС или других центральных банков). Список включает:
- Invesco CurrencyShares® Japanese Yen Trust (NYSE:FXY) (-7,3% с начала года);
- Invesco CurrencyShares® Euro Currency Trust (NYSE:FXE) (-3,4% с начала года);
- Invesco CurrencyShares® British Pound Sterling Trust (NYSE:FXB) (+0,99% с начала года);
- Invesco CurrencyShares® Canadian Dollar Trust (NYSE:FXC) (+3,1% с начала года);
- Invesco CurrencyShares® Australian Dollar Trust (NYSE:FXA) (-2,6% с начала года);
- WisdomTree Emerging Currency Strategy Fund (NYSE:CEW) (-1,5% с начала года).
Мы полагаем, что в ближайшие месяцы доллар продолжит укрепляться, однако не все разделяют это мнение.
Если вы полагаете, что индекс доллара вновь упадет, то вам, возможно, стоит обратить внимание на обратный CETF, такой как Invesco DB US Dollar Index Bearish Fund (NYSE:UDN) (рассмотренный нами ранее). С начала 2021 года UDN упал на 3%, но за последние 52 недели прибавил более 4%.
Примечание: Представленные в данной статье активы могут быть недоступны инвесторам некоторых регионов. В этом случае проконсультируйтесь с аккредитованным брокером или консультантом по финансовым вопросам, которые помогут подобрать аналогичный инструмент. Статья носит исключительно ознакомительный характер. Перед принятием инвестиционного решения обязательно проводите дополнительный анализ.