В пятницу, в первый день второго квартала, мировые рынки смогли несколько подрасти. Индекс развитых стран MSCI World прибавил 0,1%, а развивающихся стран MSCI EM поднялся на 0,4%. Способствовали улучшению настроений сильные данные по рынку труда США. Так, количество новых рабочих мест вне сельского хозяйства в США в марте (non-farm payroll) увеличилось на 431 тыс., в то время как уровень безработицы в стране снизился до 3,6%, вплотную приблизившись к целевым ориентирам ФРС (3,5%). Улучшение ситуации с занятостью открывает возможности для более агрессивных мер по ужесточению денежно-кредитной политики США с целью борьбы с высоким уровнем инфляции. В то же время индекс деловой активности в производстве (ISM) в США в марте составил 57,1 пунктов —минимальное значение за полтора года, что также связанно с высоким уровнем роста цен. В результате, доходность 10-летних государственных облигаций США продолжила расти, вплотную приблизившись к 2,5%. Индекс широкого рынка S&P500 (+0,3%) слегка укрепился, при этом секторальные индексы показали разнонаправленную динамику: лучше рынка выглядел потребительский сектор и недвижимость, в то время как компании промышленного и IT секторов снижались.
Новую неделю мировые рынки начинают небольшим ростом. Ключевые азиатские индексы подрастают, в Китае сегодня торги отсутствуют по случаю праздника Ching Ming Festival. Фьючерсы на американские и европейские индексы в «символическом» плюсе. Котировки на товарных рынках в «зеленой» зоне, в т.ч. цены на нефть Brent прибавляют 0,3%. В условиях сегодняшнего отсутствия негативных новостей, ожидаем сохранения оптимизма на фондовых площадках.
На этой неделе ожидается публикация отдельных макроэкономических показателей, которые могут оказать влияние на рынки. Во вторник выйдут данные по торговому балансу США в феврале, а в среду — «минутки» с заседания FOMC, в которых инвесторы будут пытаться увидеть ориентиры по планам денежно-кредитной политики Федрезерва США. Ожидаем сохранения положительной динамики рынков в течение недели.
Ралли на российском рынке в пятницу продолжилось, индекс МосБиржи (+2,1%) поднялся выше 2750 пунктов, тем самым полностью отыграв падение с конца февраля.
В лидерах роста был финансовый сектор. Здесь выраженным спросом пользовались бумаги ВТБ (MCX:VTBR) (+13,6%), а также Сбера (MCX:SBER) (ап: +9%; ао: +7,5%). Также сильно выросли акции МосБиржи (+12%).
Потребсектор окреп благодаря значительному росту расписок FIXPRICE (+20%), в то же время бумаги крупнейших ритейлеров (FIVE: +0,7%; Магнит (MCX:MGNT): +1,6%) в целом двигались c рынком.
А вот нефтегазовый сектор вместе с сектором горной добычи и металлургии смотрелись невнятно из-за разнонаправленно движения бумаг. С одной стороны, здесь спросом у инвесторов пользовались обыкновенные акции Сургутнефтегаза (MCX:SNGS) (+7,3%), Башнефти (MCX:BANE) (+6%) и Северстали (MCX:CHMF) (+8,4%), но под выраженным давлением были бумаги Распадской (MCX:RASP) (-6,2%), НОВАТЭКа (MCX:NVTK) (-4,1%) и ВСМПО-Ависма (MCX:VSMO) (-3,4%).
Из прочих бумаг выделим динамику застройщиков, в особенности, продолжающие раллировать акции ПИК (MCX:PIKK) (+12,8%). Корректировались ранее выросший бумаги хипрома (Акрон (MCX:AKRN): -7,9%; ФосАгро (MCX:PHOR): -8%).
Ожидаем, что из-за складывающегося неплохого внешнего фона, ралли на российском рынке сегодня может продолжиться, а индекс МосБиржи предпримет попытки преодолеть уровень 2800 пунктов.