В начале недели настроения на глобальных рынках продолжили ухудшаться. Инвесторы переоценивали слабые данные по промышленному производству в апреле (-2,9% г/г), а также падение розничных продаж (-11,1% г/г) в Китае вследствие введения карантинных ограничений. Добавила негатива и статистика по США, в частности индекс производственной активности Нью-Йорка в мае указывал на ухудшение условий ведения бизнеса в регионе. В результате, доходность 10-летних государственных облигаций США поднялась до выше 2,9%. Индекс широкого рынка S&P500 потерял 0,4%, но удержался выше 4000 пунктов, при этом под давлением находились акции сектора товаров длительного пользования после снижения бумаг Tesla (NASDAQ:TSLA) на 5,9%. Акции нефтегазового сектора, напротив, при поддержке укрепления цен на нефть смогли подрасти. Индекс высокотехнологических компаний NASDAQ Composite опустился на 1,2%, при этом хуже рынка выглядели крупнейшие компании, такие как Amazon (NASDAQ:AMZN) и Google (NASDAQ:GOOGL).
Во вторник ситуация на мировых рынках несколько улучшается. Ключевые азиатские индексы подрастают. Фьючерсы на американские и европейские индексы — в «зеленой» зоне. Ближайший фьючерс на нефть Brent консолидируется на уровне вчерашнего закрытия, торгуясь вблизи 114 долл. за барр.
Инвесторы сегодня будут следить за публикацией финансовой отчетности компаний Walmart (NYSE:WMT) и Home Depot (NYSE:HD) за первый квартал. Кроме этого, ожидается выход статистики по розничным продажам в США. Согласно консенсус-прогнозу, темпы роста розничных продаж в апреле в США должны ускориться по сравнению с мартом. Оказать влияние на рынки могут и заявления руководителей ФРС и ЕЦБ, пресс-конференция которых состоится сегодня. Мы считаем, что отчетность ритейлеров и статистика по розничным продажам могут не оправдать положительные ожидания инвесторов из-за высокой инфляции с начала года, ввиду чего давление на глобальных рынках сегодня сохранится.
В понедельник индекс МосБиржи (+2,5%) подрос на фоне отсутствия негативных новостей.
Среди ключевых сегментов российского фондового рынка наибольшим спросом пользовались бумаги нефтегазового сектора (Роснефть (MCX:ROSN): +1%; НОВАТЭК (MCX:NVTK): +2,6%). Так, лидерами роста стали «префы» Башнефти (MCX:BANE) (+8,3%) и Сургутнефтегаза (MCX:SNGS) (+5,7%) на ожидания объявления о выплате дивидендов по итогам 2021 года в ближайшее время. Сильнее рынка выросли также акции Газпрома (MCX:GAZP) (+3,7%). Отметим, что по итогам вчерашнего дня цены на газ в Европе впервые опустились ниже 1000 долл. куб. м. впервые с конца февраля. Также заметим, что бумаги ЛУКОЙЛа (MCX:LKOH) (+3,3%) откатились от внутридневных пиков из-за проноса вопроса о дивидендных выплатах на конец 2022г.
Практически все бумаги финансового сектора (ВТБ (MCX:VTBR): +1,8%; МосБиржа: +0,9%) вчера выросли. Сильнее остальных подросли акции Сбера (MCX:SBER) (ао: +2,7%; ап: +2,7%), а также расписки TCS Group (MCX:TCSGDR) (+2,6%) и QIWI (MCX:QIWIDR) (+3,1%).
Среди акций сектора горной добычи и металлургии отличились акции Мечела (MCX:MTLR) (ао: +5%; ап: +5%) и НЛМК (MCX:NLMK) (+3,2%), за исключением бумаг Полюса (MCX:PLZL) (-0,5%) и ВСМПО-Ависма (MCX:VSMO) (-0,2%), все остальные бумаги также показали положительную динамику (Северсталь (MCX:CHMF): +2,1%; ММК (MCX:MAGN): +2%; АЛРОСА (MCX:ALRS): +0,8%; РУСАЛ (MCX:RUAL): +0,1%; Норникель (MCX:GMKN): +0,8%).
Среди прочих выделим подросшие бумаги ритейлеров (X5 (MCX:FIVEDR): +6,2%; Магнит (MCX:MGNT): +3,3%; FIX PRICE: +3,6%), а также подскочившие акции Россетей (MCX:RSTI) (+6,5%), что, вероятно, связано с ожиданиями объявления дивидендов в конце мая.
Ожидаем, что в начале торгов российский фондовый рынок может продолжить расти, ввиду отсутствия негативных новостей. Лучше рынка могут оказаться бумаги нефтегазовых компаний, в частности неплохая техническая картина формируется по бумагам Газпрома. В то же время индекс МосБиржи попробует преодолеть уровень 2400 пунктов.