🏃 Черная пятница наступила. Получите скидку до 55% на InvestingPro!Купить со скидкой

Покупаем акции просевшей, но перспективной Palantir Technologies

Опубликовано 28.05.2022, 10:37
NDX
-
IXIC
-
SKYY
-
CLOU
-
PLTR
-

Индекс NASDAQ 100 объединяет 100 крупнейших компаний, торгующихся на NASDAQ Composite, и начало этого года стало для него худшим за всю историю.

За первые пять месяцев 2022 года высокотехнологичный бенчмарк скинул почти 27%. Причиной стало бегство капитала из перекупленных быстрорастущих акций технологических компаний на фоне высокой инфляции и ужесточения денежно-кредитной политики Федеральной резервной системы.

NASDAQ 100 – дневной таймфрейм

Некогда процветающая индустрия «программного обеспечения как услуги» (SaaS) оказалась в числе главных жертв этой тенденции, о чем говорит отставание двух ведущих ETF сектора от NASDAQ.

С начала года First Trust Cloud Computing ETF (NASDAQ:SKYY) и Global X Cloud Computing (NASDAQ:CLOU) упали на 36,1% и 35,8% соответственно.

SKYY и CLOU – дневной таймфрейм

Но, хотя распродажа еще не окончена, мы считаем акции Palantir Technologies (NYSE:PLTR) заслуживающими внимания инвесторов.

Palantir Technologies

  • Динамика акций с начала года: -54,1%;
  • Размах падения с рекордного максимума: -81,4%.

Поставщик программного обеспечения и услуг для анализа данных, некогда ходивший в «любимчиках» рынка, стремительно потерял привлекательность в глазах инвесторов.

В результате акции Palantir с начала года обвалились на 54,1%, значительно отстав от рынка в целом на фоне падения интереса к технологическому сектору, вызванному перспективами дальнейшего повышения ставки ФРС.

В сентябре 2020 года Palantir вышла на открытый рынок путем прямого листинга, предложив акции по 10 долларов за штуку. Уже в январе 2021 года был зафиксирован рекордный максимум в 45 долларов, за которым, однако, последовал более чем 80-процентный обвал к текущим $8,3.

Поставщик ПО и услуг в области анализа данных для корпоративного сектора и государственных органов в настоящее время оценивается примерно в 17 миллиардов долларов.

PLTR – дневной таймфрейм

Финансовые показатели за I квартал 2022 года

Отчет Palantir за первый квартал от 9 мая оказался неоднозначным.

Скорректированная прибыль на акцию в размере $0,02 доллара не дотянула до прогнозируемых $0,03 и оказалась вдвое ниже показателя аналогичного периода прошло года. Однако выручка в годовом отношении возросла на 31% до 446,3 млн долларов, превысив ожидаемые 443,4 млн долларов.

Общая выручка от корпоративного сегмента выросла на 54% г/г до 204,5 млн долларов, превзойдя оценки в 193 млн. Еще более впечатляющим выглядит 136-процентный рост доходов от работы с корпоративными клиентами в США (который фиксируется уже пятый квартал подряд).

Между тем, доход от основного направления Palantir, связанного с предоставлением услуг федеральным агентствам (на который приходится более половины общей выручки), в годовом отношении вырос на 16% до 241,7 млн долларов, не дотянув до прогноза в 251 млн долларов.

Количество клиентов компании выросло на 86% г/г, отражая ее успехи в диверсификации клиентской базы.

Собственные прогнозы компании

Прогнозы руководства Palantir на текущий квартал не оправдали ожиданий аналитиков. Программа планирует нарастить продажи в годовом отношении на 25% и заработать 470 миллионов долларов, что ниже оценки аналитиков в 483,7 миллиона долларов.

При этом Palantir ожидает ускорения роста во втором полугодии благодаря запланированным к подписанию контрактам. Операционная рентабельность за весь 2022 год должна составить 27%.

Компания также намерена демонстрировать анонсированный рост выручки на 30% и более до 2025 года.

Поставщик программного обеспечения все еще видит:

«…широкий спектр потенциальных возможностей, в том числе обусловленных нашей ролью в реагировании на происходящие геополитические события».

Подведем итог

На наш взгляд, существенная просадка акций Palantir (которые сейчас торгуются с форвардными коэффициентами P/E и P/S в 42 и 8 соответственно) представляет собой привлекательную инвестиционную возможность, учитывая многообещающий долгосрочный прогноз спроса на программные инструменты компании для дата-майнинга.

Усредненный 12-месячный целевой уровень опрошенных Investing.com аналитиков в $10,80 предполагает наличие потенциала роста PLTR примерно на 29%.

Рейтинг и ценовые таргеты PLTR

Источник: Investing.com

Аналогичным образом, модели инструмента InvestingPro (включая те, что учитывают коэффициенты P/E и P/S, а также терминальную стоимость) оценивают справедливую стоимость PLTR в 10,64 доллара, отмечая наличие сопоставимого потенциала роста в размере 27,3%.

Справедливая стоимость PLTR

Источник: InvestingPro

***

Ищете новую инвестиционную возможность? Инструмент InvestingPro+ предоставляет доступ к:

  • отчетностям компаний за последние 10 лет;
  • финансовым показателям компаний, включая рентабельность, динамику роста и т. д.;
  • оценкам справедливой стоимости акций, рассчитанным на основе десятков финансовых моделей;
  • инструментам сравнения компаний с их конкурентами;
  • фундаментальным показателям предприятий и техническим графикам их акций.

И функционал не ограничивается вышеперечисленным. С InvestingPro+ вы легко и просто получите все данные, необходимые для принятия обоснованного инвестиционного решения.

Последние комментарии по инструменту

Загрузка следующей статьи…
Установите наши приложения
Предупреждение о риске: Торговля финансовыми инструментами и (или) криптовалютами сопряжена с высокими рисками, включая риск потери части или всей суммы инвестиций, поэтому подходит не всем инвесторам. Цены на криптовалюты чрезвычайно волатильны и могут изменяться под действием внешних факторов, таких как финансовые новости, законодательные решения или политические события. Маржинальная торговля приводит к повышению финансовых рисков.
Прежде чем принимать решение о совершении сделки с финансовым инструментом или криптовалютами, вы должны получить полную информацию о рисках и затратах, связанных с торговлей на финансовых рынках, правильно оценить цели инвестирования, свой опыт и допустимый уровень риска, а при необходимости обратиться за профессиональной консультацией.
Fusion Media напоминает, что информация, представленная на этом веб-сайте, не всегда актуальна или точна. Данные и цены на веб-сайте могут быть указаны не официальными представителями рынка или биржи, а рядовыми участниками. Это означает, что цены бывают неточны и могут отличаться от фактических цен на соответствующем рынке, а следовательно, носят ориентировочный характер и не подходят для использования в целях торговли. Fusion Media и любой поставщик данных, содержащихся на этом веб-сайте, отказываются от ответственности за любые потери или убытки, понесенные в результате осуществления торговых сделок, совершенных с оглядкой на указанную информацию.
При отсутствии явно выраженного предварительного письменного согласия компании Fusion Media и (или) поставщика данных запрещено использовать, хранить, воспроизводить, отображать, изменять, передавать или распространять данные, содержащиеся на этом веб-сайте. Все права на интеллектуальную собственность сохраняются за поставщиками и (или) биржей, которые предоставили указанные данные.
Fusion Media может получать вознаграждение от рекламодателей, упоминаемых на веб-сайте, в случае, если вы перейдете на сайт рекламодателя, свяжитесь с ним или иным образом отреагируете на рекламное объявление.
Английская версия данного соглашения является основной версией в случае, если информация на русском и английском языке не совпадают.
*Meta (Meta признана экстремистской организацией и запрещена на территории РФ. Facebook и Instagram являются её продуктами.)