В понедельник, 12 сентября, на мировых финансовых рынках сохраняются оптимистичные настроения, несмотря на взятый центробанками США, Европы и ряда других ведущих стран курс на агрессивное ужесточение монетарной политики. В частности, на прошлой неделе ЕЦБ поднял ключевую ставку разу на 75 б.п. и пообещал дальнейшие повышения, а в Штатах несколько представителей ФРС заявили, что борьба с инфляцией остается безусловным приоритетом американского регулятора, несмотря на потенциальные негативные последствия для экономики. Однако надо отметить, что столь резкий шаг ЕЦБ на фоне разгона инфляции в еврозоне был вполне прогнозируемым и совпал с консенсус-прогнозом, тогда как ожидания аналогичного действия со стороны Федрезерва на сентябрьском заседании превалируют еще с выступления Джерома Пауэлла в Джексон-Хоуле в конце августа. Поэтому инвесторы достаточно спокойно восприняли новые сигналы на тему ужесточения ДКП, посчитав, по-видимому, что они уже с избытком отражены в котировках акций после существенного снижения, происходившего с середины августа по начало сентября. 
Как результат, американские фондовые индикаторы завершили в существенном плюсе пятницу и прошедшую неделю в целом, фьючерс на индекс S&P 500 сегодня заметно повышаются. Сессия в Азии закончилась в «зеленой» зоне, при этом биржи Гонконга, материкового Китая и Южной Кореи были закрыты в связи с государственными праздниками. Уверенным подъемом начались торги в Европе.
На текущей неделе инвесторы будут ждать публикации данных по инфляции в США за август, которые могут усилить уверенность участников торгов в отношении шага сентябрьского повышения ставки ФРС. Согласно консенсус-прогнозу, темп прироста потребительских цен в стране замедлился до 8,1% (г/г) с 8,5% в июле, тогда как базовая инфляция могла усилиться до 6,1% (г/г) с 5,9%. Из прочей запланированной к публикации макростатистики можно выделись данные по августовским розничным продажам и промпроизводству в США и Китае, данные по индексу цен производителей в Штатах за август, а также предварительный сентябрьский индекс потребительского доверия в США от Мичиганского университета. Из корпоративных отчетностей интерес будут представлять квартальные результаты Oracle и Adobe.
По состоянию на 11:45 мск Индекс МосБиржи вырос на 1,25%, долларовый РТС – на 1,53%. Сводный европейский индикатор STOXX 600 поднялся на 0,68%. Фьючерс на индекс S&P 500 повысился на 0,61%, доходность 10-летних казначейских облигаций США уменьшилась на 1 б.п. до 3,30%. Стоимость ноябрьских фьючерсов на нефть Brent увеличилась на 0,55% до $93,4 за баррель.
В США в пятницу акции DocuSign, провайдера решений для автоматизации процесса подготовки и подписания документов, подорожали на 10,5% в связи с тем, что его выручка и скорректированная прибыль во II финансовом квартале превзошли ожидания. При этом компания представила оптимистичный прогноз на текущий финансовый квартал. Капитализация производителя строительной и горнодобывающей техники Caterpillar (NYSE:CAT) выросла на 3,5% на информации о том, что компания смогла договориться с Налоговой службой США, урегулировав давние налоговые претензии без необходимости уплаты штрафа.
В Европе на фоне отскока цен на нефть неплохо смотрятся акции нефтегазовых компаний. Стоимость бумаг TotalEnergies (NYSE:TTE) поднялась на 1,7%, BP (LON:BP) – на 2%, Eni – на 2,4%, Repsol (BME:REP) – на 2,5%, Shell – на 1,1%.
Российский фондовый рынок начал торги понедельника небольшим понижением, однако достаточно быстро развернулся и вышел в уверенный плюс. Поддержку акциям оказывают сохраняющаяся весьма благоприятная конъюнктура на зарубежных биржах, а также позитивная динамика цен на нефть и промышленные металлы. Допуск нерезидентов из стран, не являющихся недружественными, к торговле акциями, как мы и предполагали, не привел к какому-то значимому давлению продавцов, чему, вероятно, также способствовало существенное расширение числа бумаг, операции с которыми они пока не могут осуществлять. Главным экономическим событием этой недели станет пятничное заседание Банка России, на котором ожидается дальнейшее снижение ключевой ставки. Кроме того, инвесторы будут следить за заявлениями с саммита Шанхайской организации сотрудничества (пройдет 15–16 сентября), в котором примет участие президент РФ Владимир Путин.
В лидерах роста к середине дня оказались бумаги HH.ru (+5,8%), «Группы ЛСР» (+3,5%), TCS Group (MCX:TCSGDR) (+3,3%), «Полиметалла» (MCX:POLY) (+2,9%), ММК (MCX:MAGN) (+2,8%), X5 (MCX:FIVEDR) (+2,4%), «Яндекса» (MCX:YNDX) (2,3%). В минусе торговались акции «Ренессанс Страхования» (-1,9%), а также расписки Cian (-1,6%) и «РусАгро» (-0,2%).
Московская биржа с понедельника возобновляет проведение утренних торгов на срочном и валютном рынках, а также вечерней торговой сессии на фондовом рынке. На этом фоне акции ПАО «Московская биржа» подорожали на 1,1%.
Техническая картина
Индекс МосБиржи
С точки зрения теханализа на дневном графике Индекс МосБиржи оттолкнулся от уровня 2400 пунктов. Ближайшей целью повышения является отметка 2500 пунктов, после преодоления которой для индекса откроется возможность формирования дальнейшего подъема с целью в районе 2800 пунктов.
С точки зрения технического анализа на дневном графике S&P 500 смог оттолкнуться от уровня 3900 пунктов на минувшей неделе и закрыться выше 50-дневной скользящей средней на 4030 пунктах, что может поддержать котировки в течение ближайших сессий. При таком сценарии диапазон 4100-4200 пунктов будет целевым для индекса на текущей неделе.
С точки зрения теханализа на дневном графике индекс STOXX 600 преодолел уровень 417,5 пункта. Ближайшим сопротивлением является 50-дневная скользящая средняя на 426 пунктах, в случае ее пробития целью дальнейшего повышения станет район 440-445 пунктов.
С точки зрения теханализа на дневном графике CSI 300 прервал нисходящий тренд, оттолкнувшись от поддержки в районе 4000 пунктов. Это может помочь инструменту подобраться ближе к уровню 50-дневной скользящей средней (4200 пунктов) в ходе текущей укороченной недели.