Индексы Мосбиржи и РТС на следующей неделе, вероятно, продолжат восходящее движение при способности устоять выше поддержек 2170 и 1100 пунктов (район средних полос Боллинджера дневных и недельных графиков), в то время как закрепление ниже указанных отметок будет указывать на риски нисходящей коррекции как минимум в район 2100 и 1050 пунктов.
Фундаментально продажи могут быть обеспечены ухудшением зарубежных настроений на фоне рисков разгара рецессии, а также отсутствием внутренних драйверов для роста. В целом при этом значительного негатива на российских площадках не наблюдается, и рынок все еще выглядит готовым к развитию повышения.
На корпоративном фронте финансовые результаты за 3-й квартал 2022 г. по МСФО должен представить TCS Group Holding (MCX:TCSGDR), который вслед за Сбербанком (MCX:SBER) становится все более интересной инвестиционной идей банковского сектора. Positive Technologies (MCX:POSI) проведет День инвестора, Банк Авангард (MCX:AVAN) и Лензолото (MCX:LNZL) закроют реестры по дивидендам за 9 месяцев 2022 года.
На макроэкономическом фронте выйдут данные по производственной инфляции и промышленному производству РФ за октябрь. Рубль при этом сохраняет стабильность, находясь на грани пробоя 60 руб. против доллара, 63 руб. против евро и 8,60 руб. против китайского юаня. Выход за пределы указанных уровней может предвещать более выраженное движение в сторону пробоя.
Нефтяные фьючерсы остаются в нисходящем тренде и при положении ниже 90,50 долл. и 83,50 долл. по сортам Brent и WTI соответственно рискуют развить падение к сентябрьским минимумам 83,71 долл. и 76,28 долл. Против покупателей все еще выступают неопределенные перспективы глобальной экономики и, в частности, сомнения в скорой стабилизации коронавирусной ситуации в КНР. Введение эмбарго против российской нефти при этом не за горами, что представляет потенциальный бычий фактор для рынка.
На зарубежных площадках следующая торговая неделя для США будет укороченной из-за празднования Дня благодарения в четверг (биржи будут закрыты) и пятницу (сессия будет укороченной). Внимание инвесторов, вероятно, останется сконцентрировано на перспективах движения процентных ставок ФРС, которые могут прояснить протоколы ноябрьского заседания регулятора, а также выступления его представителей.
Американские фондовые площадки приостановили рост у важных долгосрочных уровней, на преодоление которых (в частности, 4000 пунктов по S&P 500), вероятно, пойдут лишь в случае надежд на улучшение состояния экономики в следующие месяцы. При более негативном сценарии рынки могут вернуться к нисходящему движению вместе с котировками золота, а доллар и доходности гособлигаций – к росту.
На макроэкономическом фронте в США в ближайшие дни стоит отметить заказы на товары длительного пользования, индекс потребительских настроений Университета Мичиган, продажи новых домов. В Европе и США выйдут предварительные оценки деловой активности в секторах услуг и промышленности за ноябрь (позитивных сюрпризов не ожидается). В Германии станет известна динамика производственной инфляции, индексы делового климата IFO и потребительского климата Gfk, а также изменение ВВП за 3-й квартал. Квартальные отчетности представят Dollar Tree (NASDAQ:DLTR), HP (NYSE:HPQ), Zoom Video (NASDAQ:ZM) и Best Buy (NYSE:BBY).