Во вторник, 25 октября, мировые фондовые рынки торгуются без единой динамики. После вчерашнего обвала в Гонконге распродажи китайских активов приостановились, сегодня китайские индексы показали минимальное изменение. Торги в Европе стартовали разнонаправленно, в России – в плюсе. Фьючерс на индекс S&P 500 в первой половине дня торгуется с нулевой динамикой. 
Днем ранее американские индексы завершили торги в зеленой зоне. Индекс DJIA подрос на 1,3%, индекс широкого рынка S&P 500 укрепился на 1,2%, а индекс Nasdaq Composite показал прирост на 0,9%.
Индекс S&P 500 закрылся на максимуме за последний месяц. Неплохой спрос наблюдался в техсекторе в преддверии отчетов бигтехов – Apple (NASDAQ:AAPL), Amazon (NASDAQ:AMZN), Alphabet (NASDAQ:GOOGL), Microsoft (NASDAQ:MSFT). Хорошие отчеты IT-гигантов могут придать рынку дополнительный импульс, а слабые отчеты — спровоцировать очередную волну распродаж, которая будет очень некстати в преддверии заседания ФРС на следующей неделе.
Текущая неделя может во многом повлиять на дальнейшую судьбу рынка. В четверг выйдет первая оценка ВВП США за III квартал, консенсус-прогноз по росту американской экономики составляет 2,4% (к/к) в годовом выражении. Также в четверг состоится заседание ЕЦБ по процентной ставке, а в пятницу заседает Банк Японии.
Назначение Риши Сунака, бывшего министра финансов, на пост премьер-министра Великобритании после отставки Лиз Трасс было встречено рынком скорее позитивно.
По состоянию на 11:50 мск Индекс МосБиржи растет на 0,8% до 2080 пунктов, а Индекс РТС поднимается на 0,6% до 1069 пунктов. Европейский индекс STOXX 600 в первой половине дня демонстрирует небольшой рост на 0,3% до 403 пунктов. Гонконгский индекс Hang Seng по итогам торговой сессии показал символический рост на 0,05% до 15 188 пунктов, а китайский индекс CSI 300 скорректировался на 0,2% до 3627 пунктов. Котировки нефти Brent теряют порядка 0,5%.
Из макроэкономической статистики во вторник выйдут индекс делового доверия от IFO в Германии, индекс делового оптимизма и данные по промышленным заказам от CBI в Великобритании. В Соединенных Штатах обращаем внимание на публикацию индекса уверенности потребителей от CB и еженедельные данные по запасам нефти от API.
Сегодня перед открытием торгов в США отчитаются Coca-Cola (NYSE:KO), United Parcel Service (NYSE:UPS), Raytheon Technologies (NYSE:RTX), General Electric (NYSE:GE), 3M (NYSE:MMM), General Motors (NYSE:GM), Valero Energy (NYSE:VLO), Centene (NYSE:CNC), Biogen (NASDAQ:BIIB), Kimberly-Clark (NYSE:KMB) и другие крупные эмитенты. После закрытия торгов внимание инвесторов будет приковано к отчетностям Microsoft, Alphabet, Visa (NYSE:V).
Текущая и следующая недели могут по праву считаться кульминацией сезона отчетности, поэтому повышенной волатильности на рынке не избежать. К текущему моменту компании отчитываются вполне неплохо, что отчасти связано с заниженными ожиданиями. Перед началом сезона отчетности аналитики массово понижали свои прогнозы по компаниям на фоне ухудшения глобальной макроэкономической ситуации, повышения процентных ставок и укрепления доллара.
В Гонконге панические распродажи приостановились. В лидерах снижения из индекса Hang Seng оказались China Overseas (HK:0688) (-5,5%), Hang Seng Bank (HK:0011) (-3,8%), Bank of China (HK:3988) (-3,3%). Неплохой отскок демонстрируют Alibaba Health Information (HK:0241) (+8,2%), Haidilao International (HK:6862) (+6,7%), Lenovo Group (HK:0992) (+5,2%), Orient Overseas (HK:0316) (+5,1%), JD.com (NASDAQ:JD) (+5,0%), Xiaomi (HK:1810) (+4,5%), Xinyi Solar (HK:0968) (+4,4%), CITIC Pacific (HK:0267) (+4,2%).
В Европе из индекса DAX 30 в лидерах роста торгуются SAP (ETR:SAPG) (+3,7%) после публикации квартальной отчетности, а также Fresenius Medical Care (ETR:FMEG) (+2,1%) и Zalando (ETR:ZALG) (+1,9%). Поставщик корпоративного ПО SAP сообщил о росте квартальной выручки на 5% (г/г) до 7,84 млрд евро и снижении операционной прибыли и EPS. Компания также несколько понизила прогноз по операционной прибыли на конец года с 7,8-8,3 млрд евро до 7,6-7,9 млрд евро.
Из индекса FTSE 100 наибольший рост фиксируют Just Eat Takeaway (AS:TKWY) (+5,6%), Pershing Square (AS:PSH) (+2,4%) и B&M European Value Retail (LON:BMEB) (+1,7%). Акции фармацевтической компании Novartis (LON:0QLR) на Лондонской бирже торгуются в плюсе на 0,9% после отчета.
Капитализация британского банка HSBC (LON:HSBA) снижается на 6,1% после отчета, несмотря на то, что банк превзошел ожидания по выручке и прибыли. В то же время бумаги швейцарского финансового холдинга UBS подрастают на 5,5%, банк отчитался о чистой прибыли в размере $1,73 млрд против ожидаемых $1,57 млрд.
Российский фондовый рынок во вторник начал торги на позитивной ноте. Новостной фон сохраняется нейтральный, инвесторы отыгрывают преимущественно корпоративные события. Главным событием недели станет заседание ЦБ РФ по ключевой ставке в пятницу, 28 октября.
ГДР ритейлера X5 Retail Group (MCX:FIVEDR) после отчетности за III квартал и 9 месяцев 2022 года торгуются в плюсе на 0,4%. Ритейлер отчитался о росте выручки на 19% (г/г) и увеличении чистой прибыли на 24% (г/г) за январь-сентябрь. В III квартале сопоставимые продажи показали хороший рост на 12,4% (г/г) по сравнению с 11,7% (г/г) кварталом ранее. В условиях высокой инфляции платежеспособность населения снижается, в связи с этим X5 Retail отмечает рост спроса на товары из более низкой ценовой категории.
По состоянию на 11:50 мск в лидерах роста из числа ликвидных бумаг на Московской бирже находятся Юнипро (MCX:UPRO) (+4,3%), ЭН+ Груп (MCX:ENPG) (+3,1%), Самолет (MCX:SMLT) (+2,7%). В лидерах снижения — HeadHunter (MCX:HHRUDR) (-1,3%), Softline (MCX:SFTLDR) (-0,7%), Globaltrans (MCX:GLTRDR) (-0,3%).
Техническая картина
Индекс МосБиржи
Закрепившись выше 2000 пунктов, Индекс МосБиржи готовится штурмовать уровень 2100 пунктов. Отсутствие резко негативных новостей в ближайшие дни может этому поспособствовать.
Индекс S&P 500
После достижения локального минимума индекс формирует восходящий канал. На это указывает тот факт, что индекс пробил наклонное сопротивление. Вместе с этим сейчас индекс может развернуться у верхней границы канала, встретив сопротивление на уровне 3800 пунктов. Движение вниз будет краткосрочным, в рамках канала.
Индекс STOXX 600
Индекс в очередной раз пытается закрепиться выше психологической отметки 400 пунктов. Считаем, что индекс может показать рост до 407 пунктов, после чего может последовать технический отскок. Если ЕЦБ и ФРС не преподнесут сюрпризов, то индекс может продолжить восстановление и дальше вслед за S&P 500.
Индекс CSI 300
Индекс обновляет годовые минимумы на фоне слабой статистики в Китае, переизбрания Си Цзиньпина на должность руководителя Компартии и растущих противоречий между КНР и США в области геополитики, экономики и торговли. В ближайшие дни индекс может показать отскок от нижней границы канала и отрасти до отметки 3800 пунктов. Но на более длительном горизонте нисходящий тренд сохраняет свою силу.