Экономическое восстановление Китая после пандемии COVID-19 продолжает оставаться достаточно медленным. Прибыль промышленных предприятий Китая продемонстрировала незначительное улучшение. За первые 5 месяцев 2023 года снижение прибыли составило 18,8% в годовом сравнении, против 20,6% месяцем ранее.
Сегодня инвесторы будут отыгрывать планы администрации Байдена по новым ограничениям на поставку высокопроизводительных чипов в Китай. Котировки Nvidia (NASDAQ:NVDA) снизились после закрытия торгов на 3,2%, фьючерсы на основные фондовые индексы торгуются в минусе.
Цены на нефть снова под давлением, они снизились до $72 за баррель. Прошлые месяцы показали отскок от этих уровней благодаря сокращению добычи ОПЕК+. Сейчас маловероятно новое сокращение. Слабость нефтяного рынка становится все более заметной.
Уолл-стрит закрылась в плюсе благодаря оптимистичным экономическим данным, развеявшим опасения о замедлении роста. Индекс S&P 500 прибавил 1,14%, Nasdaq Composite вырос на 1,65%, а индекс Dow Jones Industrial Average вырос на 0,62%. Однако текущий рост можно рассматривать как локальное восстановление после шести сессий снижения.
Наиболее важные события ждут нас в конце недели: ключевой показатель инфляции для ФРС, а также выступление Джерома Пауэлла на форуме ЦБ в Синтре, Португалия.
Российский рынок продолжает пытаться отыграть «вагнеровское» снижение. Индексу МосБиржи необходимо пройти сопротивление на уровне 2785 пунктов, чтобы выйти к годовым максимумам.
Сбербанк (MCX:SBER), Лукойл (MCX:LKOH), Новатэк (MCX:NVTK), Роснефть (MCX:ROSN), Полюс (MCX:PLZL) не представляют интереса для покупки в краткосрочной перспективе.
Котировки Газпрома (MCX:GAZP) и Норникеля (MCX:GMKN) выглядят слабо. Не стоит исключать в ближайшие дни попытки роста рынка в целом, однако, как уже не раз отмечалось, среднесрочных драйверов роста на рынке нет. Ближайшее потенциально интересное событие — дивиденды Транснефти (MCX:TRNF_p) и публикация отчетностей металлургов.
Сталелитейные компании имеют хорошие перспективы. Ожидается рост внутреннего потребления стали в России на 2% в этом году. Так, ММК накануне подтвердил высокую загрузку мощностей, он ожидает сильные результаты во втором квартале. Рентабельность компании составляет 22-24% от EBITDA с учетом себестоимости г/к проката в пределах 30 тыс. руб. за тонну.
У ММК отрицательный чистый долг и свободный денежный поток в размере 13-14% капитализации. Акции ММК (MCX:MAGN) вчера выросли на 5% благодаря позитивным рыночным прогнозам и хорошим операционным результатам.
Отдельные позитивные истории во втором эшелоне легко разгоняют котировки акций. Вчера расписки Русагро (MCX:AGRODR) выросли на 7% после информации о приобретении холдингом производителя майонеза «Ряба». При этом на открытии рост составлял всего 1,5%. Стоит сосредоточиться на новостной ленте, текущая конъюнктура рынка позволяет существенно приумножить капитал.
Сегодня пройдут советы директоров
- Газпром нефти (MCX:SIBN),
- OR Group,
- Русала (MCX:RUAL),
- Газпрома,
- Совкомфлота (MCX:FLOT),
а также собрания акционеров Газпром нефти, СПБ Биржи (MCX:SPBE), Русала, ТНС энерго (MCX:TNSE).
Московская биржа начинает торги фьючерсом на золото в рублях.